Las Razones Financieras

Las razones financieras son herramientas utilizadas para el análisis de la información financiera. También se les conoce como ratio financiero o indicadores financieros. Se considera una herramienta imprescindible para el análisis de la información y la toma de decisiones financieras, pues brindan información rápida y concisa, además de que permite comparaciones con la información de períodos anteriores.

Se calculan dividiendo dos datos financieros, medidos en términos monetarios, por lo que el resultado es un porcentaje. Es importante aclarar que una razón financiera es válida sí compara dos datos del mismo período.

Para analizar la situación financiera de una empresa generalmente se utilizan razones de liquidez, de rentabilidad y de deuda, entre otras.

Como he dicho constantemente en éste blog, las finanzas personales tienen la gran ventaja de que son, precisamente, personales. Así que en éste caso no hay reglas escritas, puedes tratar de adaptar los criterios utilizados para las finanzas corporativas a tu situación personal, y hacer las modificaciones que consideres necesarias para que la información obtenida te sea útil.

En general, yo utilizo 15 razones financieras, pero en general son aproximadamente 5 las que analizo más detenidamente.

En general, los datos que utilizo para calcular las razones financieras son:

• Ingresos
• Gastos
• Flujo de Efectivo
• Activos
• Pasivos
• Patrimonio
  

Además hago una subdivisión en Ingresos (Ingresos Ganados e Ingresos Pasivos), y en el Pasivo (Pasivo Total y Pasivo de Corto Plazo). En total, manejo 10 variables, que me sirven para calcular todas las razones financieras. Comencé a utilizar razones financieras hace poco más de 2 años, así que todavía el análisis que hago generalmente es con respecto al mes anterior, y con respecto al mismo mes del año anterior. A final de año, hago la comparación entre el resultado del año con respecto al año anterior. Más adelante tendré suficiente información como para hacer análisis mucho más profundo de mis progresos económicos,

Te voy a dar unos ejemplos de las razones financieras que utilizo:

• Razón de Endeudamiento = Pasivo/Activo: Representa lo que tengo, que debo a alguien más. Por ejemplo, si tengo $10 en activos, y $8 en pasivos, mi razón de endeudamiento es 80%. Esto quiere decir que debo el 80% de todos los activos que tengo
• Razón de Liquidez = Activo Líquido/Activo Total: Representa la proporción de mis activos de los cuales puedo disponer en el corto plazo. Por ejemplo, Si mis activos totales son $10 y mi activo líquido es $2, mi razón de liquidez es 20%, o lo que es lo mismo, puedo disponer del 20% de mis activos en éste momento, si así lo quisiera
• Razón de Ahorro = Flujo de Efectivo/Ingreso: Representa la proporción de mis ingresos que me quedaron a fin de mes. Por ejemplo, si mi flujo de efectivo fue $3, y mi ingreso fue $10, mi razón de ahorro fue de 30%, o lo que es lo mismo, el 30% de los ingresos que tuve me quedaron luego de cubrir todos mis gastos
• Razón de Ingreso Pasivo = Ingreso Pasivo/Ingreso: Representa la proporción de mis ingresos que no fueron producto de mi trabajo. Por ejemplo, si mis ingresos fueron $10, y mi ingreso pasivo fue $2, mi razón de ingreso pasivo es 20%, lo que quiere decir que si dejo de trabajar, seguiré percibiendo el 20% de los ingresos que tengo hoy en día, o que el 20% de mis ingresos no dependen de mi trabajo
• Razón de Libertad Financiera = Ingresos Pasivos/Gastos: Representa la proporción de mis gastos que pude haber cubierto con mis ingresos pasivos éste mes. Recordemos que libertad financiera es que tus ingresos pasivos superen a tus gastos. Así, por ejemplo, si mis ingresos pasivos fueron $2, y mis gastos $7, mi razón de libertad financiera es 28.6%, es decir, que llevo un 28.6% del camino hacia la libertad financiera recorrido
  

Quiero compartir contigo el cuadro que utilizo para calcular mis razones financieras. Está en hoja electrónica, ypuedes descargarlo aquí. Paso a explicarte el cuadro:

• En la parte superior, tengo el resumen de mis estados financieros, ordenados por mes. Como puedes ver, las variables que aquí me interesan son 10
• Abajo está el cuadro de las razones financieras. Por razones prácticas, coloqué datos ficticios, y sin ninguna moneda. Tu puedes utilizar la mejor te parezca
  

Espero que hayas aprendido lo básico sobre razones financieras, y que el cuadro que compartí contigo te sea de mucho provecho. Es importante que recuerdes que la base para obtener buena información es que ingreses los datos correctos.

Si tienes algún comentario o sugerencia, no dudes compartirlo con nosotros. Si utilizas alguna razón financiera diferente a la que yo utilizo, agradeceré que la compartas conmigo y los demás seguidores de Instructor Financiero.


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